Avqustun 4-də Alight (NYSE:ALIT), əsas biznesi başlıq altında daralmağa davam edərkən, Wall Street-in rəqəmlərini üstələyən ikinci rübü dərc etdi. Gəlir azaldı, marjalar kəskin şəkildə sıxıldı və səhm başına düzəldilmiş qazanc təxminən yarıya endirilsə də, nəticələr hələ də bar rəhbərliyinin təyin etdiyi aydın oldu. Bu kombinasiya sizi iki dəfə göstərəcək qədər qeyri-adidir.
Əsl hekayə, bir çox rüblük gəlir gecikməsini gözləyərkən, xidmət keyfiyyətinə və süni intellektə sərf edən şirkətin orta dövriyyəsinin təfərrüatlarında oturur. İkinci rübdə gəlir 511 milyon dollara çatdı, təkrarlanan gəlirdə 471 milyon dollar və layihə işində 40 milyon dollar arasında bölündü və həm düzəliş edilmiş EBITDA 92 milyon dollar, həm də sərbəst pul axını bazarın əldə etdiyi gəliri üstələdi. Baş icraçı direktor Rohit Verma liderlik kürsüsünə işarə etdi ki, hazırda böyük ölçüdə tamamlanmışdır.
Yeni CFO Steve Lasher bu ilin iyun ayında qoşuldu, Employer Solutions şirkətinin prezidenti Dinesh Tulsiani may ayında təyin edildi və yeni Baş Texnologiya Direktoru aprel ayında gəmiyə gəldi. Hesab icraçılarının əhatə dairəsi 500 müştəriyə qədər genişləndi və şirkət əvvəllər kənardan verilmiş müştəri xidməti funksiyalarının təmin edilməsini başa çatdırdı, bu addım müştərilərdən və kənar məsləhətçilərdən müsbət rəy aldığını söylədi. Balans hesabatı bunu təsdiqləyir, ümumi likvidlik 545 milyon dollar, bunun 215 milyon dolları nağd pul, üstəgəl 101 milyon dollar pul vəsaiti ilə bu günə qədər olan sərbəst pul axını.
Şirkətin ikinci ən böyük seqmenti olan Wealth Solutions, idarə altında 1,7 trilyon dollarlıq aktiv daşıyır və Alight 300-cü pensiya riski transferi müqaviləsini bağladı. 2026-cı ilin üçüncü rübünün sonunda artıq işə salınacaq fayl emalı avtomatlaşdırılması və müştəri spesifikasiyalarını qəbul etmək üçün alət ilə iş üzrə beş süni intellekt təşəbbüsü davam edir. Təkrarlanan gəlir əvvəlki illə müqayisədə 4,3% azalıb.
Düzəliş edilmiş EBITDA marjası əvvəlki il ərzindəki 24%-dən 18%-ə düşüb və onun marjası 440 baza bəndi daraldığı üçün düzəliş edilmiş ümumi mənfəət 29 milyon dollar azalıb. Düzəliş edilmiş xalis gəlir bir il əvvəlki 56 milyon dollara qarşı 26 milyon dollar olub, düzəliş edilmiş EPS ilə 2,09 dollara qarşı 0,91 ABŞ dolları gəlirlilik təxminən iki dəfə azalıb. Üçüncü rüb üçün təlimat yalnız 469 milyon dollardan 479 milyon dollara qədər gəliri və daha ağır qeydiyyat mövsümü xərclərini əks etdirən EBITDA-nın cəmi 55 milyon dollardan 61 milyon dollara qədər düzəldilməsini tələb edir.
Rəhbərlik açıq şəkildə bildirdi ki, 2026-cı ilin ikinci yarısı əvvəlki kommersiya yumşaqlığından ən böyük zərbəni daşıyır, bu da tam illik EBITDA bələdçisinin 400 milyon dollardan 415 milyon dollara çatması deməkdir ki, indi dördüncü rübdə əhəmiyyətli bir rebounddan asılıdır. Alight-ın hedcinq fondunun mülkiyyəti ən son rübdə 42 fonddan 34-ə düşdü və bu, qurumların əlavə etmək əvəzinə kəsilməsinə işarə etdi. Qısa faiz yalnız 3.17% float səviyyəsində oturur ki, bu da fondun çıxmasına baxmayaraq səhmlərə qarşı az təşkil edilmiş mərcləri göstərir.
Xülasə — davamını mənbədə oxuyun.
